Алматы. 19 сентября. Kazakhstan Today - Moody's присвоило программе выпуска сукук БРК долговой рейтинг "Baa3", прогноз "Стабильный", передает Kazakhstan Today.
Агентство Moody's присвоило предварительный долгосрочный рейтинг в иностранной валюте "Baa3" программе среднесрочных исламских облигаций госбанка развития Казахстана (БРК) на сумму около $500 млн, сообщает агентство.
Кроме того, Moody's присвоило рейтинг приоритетного необеспеченного долга "Baa3" первому траншу программы в объеме около $80 млн. Прогноз рейтингов "Стабильный".
Агентство отмечает, что данные рейтинги соответствует глобальному рейтингу эмитента БРК в иностранной валюте "Baa3".
Moody's отмечает, что обязательства БРК производить платежи в рамках приоритетного необеспеченного выпуска сукук будут оцениваться наравне с требованиями всех других необеспеченных и несубординированных кредиторов банка, за исключением первоочередных требований согласно законодательству.
По структуре сделки БРК будет использовать поступления от выпуска каждого сертификата на приобретение и продажу отдельных товаров через Bursa Suq al-Sila (Малайзия) - платформу торговли товарами, базовым активом которой является сырое пальмовое масло.
Программа и все основополагающие правовые договоры регулируются законом Малайзии. Однако Moody's отмечает, что решение суда Малайзии не будет исполнено в связи с отсутствием соответствующего двустороннего договора между Республикой Казахстан и Малайзией о взаимном исполнении судебных решений. Тем не менее стороны договорились о признании арбитражных решений по законодательству Малайзии. Таким образом, по мнению юристов, вышеупомянутое отсутствие принудительного исполнения решений Малайзийского суда не влияет на возможность приведения в исполнение арбитражных решений, выпущенных по законодательству Малайзии.
Как сообщалось, срок погашения по облигациям наступает 3 августа 2017 года, по ним предусмотрена полугодовая выплата вознаграждения по ставке 5,5%.
Облигации номиналом 1 тыс. малазийских рингитов были выпущены в соответствии с малайзийским законодательством и были предложены на организованном рынке ценных бумаг Казахстана к приобретению казахстанскими инвесторами одновременно с началом размещения облигаций сукук на территории Малайзии.
AmInvestmentBank, казахстанский Halyk Finance и Кувейтский финансовый дом выступили совместными ведущими менеджерами выпуска, а HSBC и RBS - совместными координирующими ведущими организаторами.
Сукук "аль-Мурабаха" - вид заимствования исламских финансов, когда интерес кредиторов составляет не процентное вознаграждение на основной долг, а разница между ценой покупки кредиторами и ценой продажи заемщику биржевых товаров.
При использовании информации гиперссылка на информационное агентство Kazakhstan Today обязательна. Авторские права на материалы агентства.