Обзор мирового рынка свинца на 17 января 2008 года

Алматы. 17 января. "Казахстан Сегодня" - На мировом рынке свинца произошел новый подъем. Средняя цена наличного металла на Лондонской бирже LME в декабре составляла $2596, за прошедшие дни января - $2605, а на последних торгах биржевые котировки поднялись до $2610 за тонну. Напомним, что в январе 2007 года цена наличного свинца на LME составляла всего $1666 за тонну.

Запасы свинца на контролируемых LME складах за прошедший месяц увеличилась с 43,6 до 49,3 тыс. тонн, однако по-прежнему это очень низкий уровень.

По данным последнего Шанхайского индекса цветных металлов - Shanghai Nonferrous Metals Price Index (SMMI), цена наличного свинца марки №1 Lead (pb 99.994%) в Шанхае составила 19,7 тыс. юаней ($2717 за тонну).

Эксперты брокерской компании MF Global считают, что цены на цветные металлы подталкиваются вверх слабым долларом, ожидаемым сокращением процентной ставки ФРС и ожидаемой публикацией финансовой отчетности инвестиционных банков США.

Напомним, что в 2007 году максимальная цена свинца была зафиксирована в октябре, когда она приблизилась к отметке $4 тыс. за тонну, но, так и не преодолев эту планку, цены стали снижаться, но все же в последние дни прошлого года стоимость свинца была в полтора раза выше показателей начала года.

Отметим, что увеличение цен на свинец является большой проблемой для всех производителей и продавцов автомобильных аккумуляторов. Все звенья в этой цепочке, начиная с поставщиков и заканчивая продавцами, транслируют изменения цен на конечных потребителей. В связи с этим поставщики и розничные продавцы вынуждены пересматривать прайс-листы, чтобы покрыть свои расходы. Некоторые поставщики прибегают к постепенному повышению цен благодаря запасам продукции на своих складах, поэтому полностью обновленные цены появляются на рынке с некоторым опозданием.

По сообщению лондонского агентства Dow Jones Newswires со ссылкой на World Bureau of Metal Statistics (WBMS), за январь - ноябрь 2007 года на мировом рынке был дефицит свинца в объеме 228 тыс. тонн. За счет добычи руд производство свинца в мире за это время увеличилось до 3,46 млн тонн (свинец в концентрате). Мировой спрос на свинец за одиннадцать месяцев 2007 года вырос на 2,2%, или до 7,56 млн тонн, в том числе в Китае - до 2,62 млн тонн.

Согласно прогнозу Международной группы по исследованию рынков свинца и цинка - The International Lead and Zinc Statistics (ILZSG), в 2008 году мировой рынок свинца войдет в состояние равновесия. Если в 2007 году дефицит на рынке свинца достигал 90 тыс. тонн, то в 2008 году этот показатель приблизится к нулю. Мировое потребление рафинированного свинца в этом году вырастет до 8,67 млн тонн.

Основным двигателем роста спроса на этот металл будет Китай, где рост потребления, по оценкам группы, связан с растущим спросом на аккумуляторы для электровелосипедов, а также расширением использования этого металла в секторах телекоммуникаций и компьютерных сетей. Спрос на свинец в США, по прогнозам группы, вырастет в 2008 году на 2%. В Европе в 2007 году потребление свинца сократилось на 0,6%, однако в 2008 году вырастет на 1,6%.

Согласно прогнозу группы, мировое производство свинца в концентратах увеличится в 2008 году до 4,02 млн тонн. Рост в основном будет обусловлен вводом в строй новых крупных проектов в Китае и Боливии, в том числе рудника San Cristobal компании Apex Silver. Европейкое производство также продемонстрирует рост - благодаря увеличению выпуска металла в Македонии, Португалии, России и Швеции.

По данным Китайской ассоциации цветной металлургии - China Nonferrous Metals Industry Association (CNIA), со ссылкой на Национальное бюро статистики National Bureau of Statistics, производство свинца в Китае за январь - ноябрь 2007 года увеличилось на 5,7%, или до 2,43 млн тонн. Выпуск свинца из собственных концентратов за этот период увеличился на 19%, или до 815,4 тыс. тонн. Экспорт рафинированного свинца из Китая за это время снизился на 53,6%, или до 222,6 тыс. тонн, а ввоз свинцовых концентратов увеличился на 11,2%, или до 1,18 млн тонн.

Напомним, что Китай в прошлом году ввел 10-процентную экспортную пошлину на свинец, а ставка возврата НДС на свинцовую продукцию была сокращена до 5%. Однако после этого некоторые свинцовые заводы в Китае закрылись. Согласно последнему докладу аналитиков банка Macquarie, около 100 тыс. тонн свинца в Китае может быть недополучено в связи с тем, что закрылись плавильные мощности в районе Shandian в провинции Yunnan (согласно более ранним сообщениям, снижение объема рафинировочных мощностей в этом районе составило порядка 400 тыс. тонн в годовом исчислении, плавильных мощностей - 200 тыс. тонн в год). Возможно, эти потери будут компенсированы за счет роста производства в других районах.

Плавильные заводы в провинции Yunnan были остановлены после того, как китайское правительство отменило преференции в отношении ставки НДС - льготы, которой они пользовались до начала декабря. Сейчас предприятия ведут переговоры с местными властями о продлении действия налоговых льгот.

Согласно другим сообщениям из Китая, в городе Gejiu в декабре были сокращены мощности по производству рафинированного свинца. Сейчас общие плавильные и рафинировочные мощности, сосредоточенные в Gejiu, составляют 500 тыс. тонн в год. Как известно, производители свинца в этом городе ранее пользовались налоговыми льготами. Прекращение действия этих льгот сыграло значительную роль в сокращении производства. Позже местное правительство провинции Yunnan согласилось возобновить часть льгот, а также рекомендовало правительству ввести 10-процентный возврат НДС для заводов в Gejiu.

Однако, несмотря на то, что заводы остановили производство, они продолжают продавать имеющийся на складе металл. В частности, сообщается, что на заводах в районе Shadian осталось около 50 тыс. тонн рафинированного свинца.

Производство свинца в Казахстане за 2007 год увеличилось на 0,9%, или до 117,06 тыс. тонн.

Международное рейтинговое агентство Fitch Ratings в своем прогнозе о состоянии рынка цветных металлов на 2008 год предсказывает хорошее будущее для производителей - вопреки тому, что цены несколько снизятся. Сильный устойчивый спрос со стороны Китая и России компенсирует ослабление рынка потребления в США и некоторых других развитых странах. По информации Fitch, новые мощности должны снизить напряженность, которая присутствует на рынке предложения меди, цинка и никеля, свинца же в мире не хватает.

Основными проблемами 2008 года, по мнению аналитиков агентства, можно назвать нарастание напряженности на долговых рынках в США, что приведет к сокращению потребительских расходов и отразится на Китае. Дальнейшее сокращение на американском рынке жилищного строительства приведет к снижению спроса на медь и алюминий, но автомобильная промышленность будет потреблять такое же количество свинцовых аккумуляторов. Усилия китайских властей, направленные на сдерживание инфляционного давления, могут в той или иной мере повлиять на спрос на рынке металлов.

Китайская компания "China Global New Technology Export & Import" намерена вложить $30 млн на полное восстановление Алтынтопканского свинцово-цинкового комбината в Таджикистане. Первоначально мощность комбината будет составлять 250 тыс. тонн руды в год, а в дальнейшем возможно увеличение его мощности до 500 - 700 тыс. тонн. Строительство комбината планируется завершить к началу 2009 года.Алтынтопканское рудоуправление было продано на аукционе филиалу китайской компании "China Global New Technology Export & Import". С 2000 года это предприятие было законсервировано. Возобновлением добычи руды, содержащей свинец и цинк, на этом месторождении ранее интересовались американские и российские инвесторы, однако из-за того, что рудоуправление занималось только добычей руды, сделки не состоялись.

Запасы свинцово-цинковых руд в Таджикистане довольно большие. Только на месторождениях Большой Конимансур и объектах Алтынтопканского рудного поля выявлено около 1 млрд тонн свинцово-цинковых руд разного качества.

По сообщению Reuters, перуанская горнодобывающая компания Volcan VOL pb.LM по итогам 2007 года по сравнению с 2006 годом увеличила производство свинца в концентрате - на 25%, или до 201,24 тыс. тонн. При этом компания увеличила оценку своих запасов свинцово-цинковых руд до 9,1 млн тонн.

Исследовательская группа Calyon при Credit Agricole пересмотрела свой прогноз по свинцу на 2008 год в сторону увеличения до $2660 за тонну. Швейцарская финансовая компания UBS, напротив, понизила прогноз по ценам на медь, свинец, алюминий и цинк в 2008 году, ожидая снижения темпов роста спроса на цветные металлы. Прогнозируемая стоимость свинца была снижена до $2646 за тонну.

Брокерская компания MF Global, участвующая в ежедневных торгах на Лондонской бирже металлов, в последнем обзоре Metals Report определила уровень ценового сопротивления (resistance) по свинцу в $2700 за тонну, а уровень ценовой поддержки (support) оставила на отметке $2400 за тонну. Если сопоставить это с дефицитом свинца на мировом рынке, а также с другими факторами, то можно прогнозировать на ближайший месяц высокие биржевые цены на свинец.

Эксперт агентства Владислав Николаев

При использовании информации ссылка на информационное агентство «Казахстан Сегодня» обязательна